Трейдинг портал How to Trade Аналитический сайт о финансовых рынках и торговле на них
Лучшие акции золотодобывающих компаний на январь 2019 года
В периоды рыночных потрясений инвесторы регулярно выбирают золото в качестве актива-убежища.
Однако они также могут инвестировать в золото непрямым способом, покупая акции горнодобывающих и связанных с ними компаний, которые занимаются добычей золота.
В зависимости от бизнес-моделей и структур, такие компании часто менее подвержены влиянию цены золота, чем прямые инвестиции в сам драгоценный металл.
С другой стороны, на эти компании часто также воздействуют многие другие рынки, что ещё больше ослабляет их связь с ценами на золото.
В список лучших предприятий по добыче золота входят такие компании, как Barrick Gold (ABX) и Newmont Mining Corp. (NEM).
25 февраля 2019 года компания Newmont Mining (NEM) объявила о планах по слиянию с Barrick Gold.
Если сделка будет одобрена, образуется крупнейшая в мире компания с золотыми активами категории Tier One.
Поскольку цены на золото остаются относительно стабильными, золотодобывающие компании пытаются проводить слияния и другие стратегические шаги, чтобы контролировать большую долю рынка.
После достижения минимума в августе 2018 года, в течение последних четырёх месяцев года золото перешло к консолидации.
Хотя выйти в плюс в целом за 2018 год не удалось, тем не менее, в последние недели перед наступлением 2019 года золото совершило отскок.
Отчасти это связано с потерями на более обширном рынке, поскольку инвесторы переходили из крайне волатильных акций в пользу того, что традиционно считается более стабильным.
С другой стороны, многие золотодобывающие компании добились относительно значительных успехов в течение декабря.
Barrick Gold и Randgold Resources, два крупнейших золотодобывающих предприятия в мире, завершили запланированное объединение, создав нового бегемота в своей отрасли.
Слухи о повышении ставки ФРС также помогли подтолкнуть эти акции вверх, хотя многие другие отрасли находились в упадке.
Рассматривая лучшие акции этой категории на январь 2019 года, мы выбирали из числа крупнейших в мире золотодобывающих и связанных с этой отраслью компаний.
Каждая из этих компаний имеет рыночную капитализацию более 4 миллиардов долларов, а у многих она гораздо больше.
Список составлен в порядке убывания прибыли за месяц на основе цены открытия 3 декабря 2018 года и цены закрытия 31 декабря 2018 года.
Мы сравним показатели компаний со средними показателями индекса S&P Commodity Producers Gold за тот же период времени, который был равен 7,76.
Читайте также Десять лучших мировых компаний-разработчиков программного обеспечения
AngloGold Ashanti Ltd. (AU)
- Рыночная капитализация: 5,43 млрд долларов.
- Производительность: 23,16%.
Kirkland Lake Gold Ltd. (KL)
- Рыночная капитализация: 6,34 млрд долларов.
- Производительность: 20,03%.
Kinross Gold Corp. (KGC)
- Рыночная капитализация: 4,05 млрд долларов.
- Производительность: 14,49%.
Royal Gold, Inc. (RGLD)
- Рыночная капитализация: 5,43 млрд долларов.
- Производительность: 13,94%.
Agnico Eagle Mines Ltd. (AEM)
- Рыночная капитализация: 9,35 млрд долларов.
- Производительность: 12,69%.
Barrick Gold Corp. (GOLD)
- Рыночная капитализация: 20,91 млрд долларов.
- Производительность: 4,77%.
Newmont Mining Corp. (NEM)
- Рыночная капитализация: 17,54 млрд долларов.
- Производительность: 4,74%.
AngloGold Ashanti
AngloGold Ashanti, третья по величине золотодобывающая компания в мире с точки зрения объёма добычи, является южноафриканской фирмой, работающей почти в десятке стран.
В 2004 году была образована компания в её нынешнем виде в результате слияния компаний AngloGold Limited и Ashanti Goldfields Company Limited.
В 2017 году компания произвела примерно 3,8 млн унций золота.
В последние несколько месяцев 2018 года AngloGold Ashanti демонстрировала впечатляющие результаты.
Совокупные затраты компании на поддержание производства (AISC) в третьем квартале 2018 года улучшились на 14% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а показатели производства за год, по оценкам, вплотную приблизились к самым оптимистичным прогнозным данным.
Кроме того, AngloGold Ashanti укрепила свои позиции по отношению к другим компаниям в отрасли, продолжая выделяться в плане обеспечения безопасности.
В январе акции AU несколько стабилизировались, но после публикации общих показателей 2018 года в середине февраля они могут взлететь ещё выше.
Читайте также Топ 10 ритейлеров с мировым именем
Kirkland Lake Gold
Kirkland Lake Gold специализируется на добыче золота на рудниках Австралии и Канады.
Компания со штаб-квартирой в Онтарио имеет целевой уровень производства на 2018 год в 670 000 унций золота.
Заявленными целями компании являются поставка недорогой продукции, дальнейшее продвижение в сфере разведочных работ и строительства трубопроводов, а также пополнение резервной ресурсной базы, чтобы сделать возможным будущий рост.
В начале января компания Kirkland Lake Gold объявила, что перевыполнила план на 2018 год, добыв почти 724 000 унций золота.
В четвертом квартале было добыто 231 000 унций, на 28% больше, чем в предыдущем квартале.
Компания продолжает геологоразведочные работы на своей шахте в Фостервиле, и успех в этой области может способствовать её росту в будущем.
Читайте также Лучшие акции альтернативных энергетических компаний на январь 2019 года
Kinross Gold Corp.
Ещё одно базирующееся в Онтарио предприятие, Kinross Gold Corp., является самой маленькой по рыночной капитализации компанией в этом списке.
Компания контролирует процессы добычи в шести разных странах, хотя Канада в их число не входит.
По оценкам, 60% добычи золота компании в 2018 году приходится на месторождения, расположенные в Северной и Южной Америке.
Несмотря на то, что показатели производительности Kinross в третьем квартале несколько снизились по сравнению с аналогичным периодом в прошлом году, компания быстро развивается.
В 2019 или 2020 году должна начаться добыча на нескольких новых месторождениях.
Читайте также Пять крупнейших акционеров Apple (AAPL)
Royal Gold
Компания из Денвера Royal Gold, Inc. отличается от других в этом списке тем, что является добывающим предприятием.
Вместо этого Royal Gold занимается управлением лицензионными правами, связанными с драгоценными металлами.
Компания имеет свои интересы по множеству операций с драгоценными металлами почти в двух десятках компаний.
В конце 2018 года Royal Gold повысила дивиденды за календарный год, причём такую корректировку компания выполняет восемнадцатый год подряд.
За квартал, заканчивающийся 31 декабря 2018 года, компания продала около 56 000 унций в золотом эквиваленте.
Будущие показатели, вероятно, будут зависеть от данных за последний квартал, которые должны выйти в начале февраля.
Читайте также Акций Toys ‘R’ Us больше нет. И вот почему
Agnico Eagle Mines
Agnico Eagle Mines занимается проектами по добыче золота в Канаде, Финляндии и Мексике.
Эта канадская компания также занимается разведкой потенциальных месторождений в США и Швеции.
Поскольку компания постоянно занимается спотовой продажей золота, цены на золото непосредственно влияют на акционеров AEM.
В последние два месяца 2018 года Agnico Eagle Mines объявила о планах увеличить свой производственный план.
В то же время, чистая прибыль компании уменьшилась относительно аналогичного периода прошлого года в результате снижения продаж золота и других факторов.
Если AEM сможет добыть запланированные 1,60 миллиона унций в следующем году, её акции могут взлететь.
Читайте также Что было бы, если бы вы приобрели акции Apple на 100$ в 2002 году
Barrick Gold
Работая более чем в десятке стран и обладая рыночной капитализацией размером более 20 миллиардов долларов, Barrick Gold является крупнейшей компанией в нашем списке.
Акции Barrick торгуются на NYSE под тикером GOLD и на фондовой бирже Торонто под тикером ABX.
Вероятно, самой большой новостью в золотодобывающей отрасли было слияние в конце 2018 года Barrick Gold и Randgold Resources, южноафриканской горнодобывающей компании.
Объединённая компания по-прежнему называется Barrick Gold. Новой горнодобывающей компании принадлежит половина из 10 лучших золотых активов категории Tier One.
Кроме того, у неё самые низкие затраты на производство по сравнению с любой крупной золотодобывающей компанией.
Хотя о недавно объединённой компании пока не всё известно, сейчас самое время для инвестиций в Barrick.
Читайте также Кто является основными конкурентами Netflix
Newmont Mining
Одно из старейших горнодобывающих предприятий, Newmont Mining, имеет почти 100 лет истории.
Базирующаяся в Колорадо компания работает в пяти странах по всему миру и в настоящее время является единственным золотодобывающим предприятием, включённым в список S&P 500.
Barrick и Randgold уже объединились, тогда как Newmont Mining в середине января 2019 года объявила, что планируется объединение с Goldcorp Inc. путём взаимного обмена акциями стоимостью 10 миллиардов долларов.
Новая компания, Newmont Goldcorp, станет одним из самых крупных золотодобывающих предприятий в мире.
Как и в случае с Barrick, пока не всё здесь понятно, но за акциями Newmont, безусловно, стоит наблюдать.
Поскольку рынки в основном реагировали на не очень хорошие показатели декабря, в 2019 году инвесторы вряд ли будут вкладывать деньги в золото так же, как перед новым годом.
Тем не менее, для многих крупнейших золотодобывающих компаний мира это по-прежнему благоприятное время, поскольку постоянно ведутся новые исследования и разработки, и растут объёмы добычи.
Возможно вам также будет интересно прочитать статьи
