Согласно академическому определению, риск-менеджмент – это список рекомендаций по наиболее оптимальному управлению своими активами, диверсификации инвестиционного портфеля, наука о постоянном мониторинге рынков и правильных выводах из конъюнктуры. В трейдинге же эти правила не всегда применимы.
Для биржевика риск – неотъемлемая часть повседневной деловой активности. Трейдер живет многочисленными сделками, а на Форексе львиную долю оборота составляют довольно кратковременные и ограниченные по объему сделки на весьма специфичных рынках. FOREX как таковой вырос на основе волатильности мультивалютной корзины, поэтому психология Форекс-трейдеров тоже существенно отличается от других видов инвестиционной активности.
Неудивительно, что многие признанные гуру онлайн-бирж определяют риск-менеджмент в биржевой торговле иначе. Наиболее радикальные суждения сводятся к сиюминутности рисковых средств, под рисковым активом понимают то количество денег, которое игрок на рынке использует для закрытия непосредственно следующей сделки. В самом крайнем определении даже регуляция размера открытой позиции уже не рассматривается в рамках риск-менеджмента.
Рисунок 1. Каждая ситуация на рынке рождает уникальную цепь последствий
Характерный постулат любого успешного брокера – абсолютных авторитетов не существует. На рынке прав тот, кто в итоге преумножил капитал с наименьшими затратами финансов и собственных сил относительно конечного профита. Естественно, существуют общие закономерности из теории вероятностей, а расчет производится по четким математическим формулам. Но на практике новым финансовым гением может стать каждый.
Биржевая игра во многом напоминает традиционные азартные забавы. Ставки были всегда, еще до открытия больших игральных домов. На крупных турнирах по покеру используются стратегии, очень напоминающие поведение отдельных игроков Форекс-рынка. Соответственно, и вызовы в плане нервного напряжения и особенности поведения человека в экстремальной ситуации схожи. На бирже решения принимаются в очень сжатые сроки.
Описание того, что такое тильт в трейдинге, скорее относится к области невропатологии и психологии, нежели экономики. Тильт (или тилт) в данном случае – название особого психологического состояния повышенной импульсивности, ажитации. Это задор и гипервозбуждение, но в самом негативном окрасе. Когда дела буквально «валятся», возникает подспудное желание сделать назло. Назло, естественно, получается всегда, причем против собственных же стратегий.
Рисунок 2. Тильт – это отклонение от психологического равновесия в самый ответственный момент
Борьба с тильтом – отслеживание его триггеров. Подобно любому навязчивому состоянию, это инициируется с помощью запуска определенного негативного события. Трейдер «входит в раж» в негативном смысле на фоне свежего убытка. И чем чувствительнее и нежданней минус на балансе – тем очевиднее инициация тильт-состояния. Только с холодной головой можно торговать успешно, отталкиваясь от рациональных стратегий.
Личные регулярные записи априори помогают самоорганизации, это аксиома. Вопрос о том, как именно их вести, в конечном счете остается на совести каждого отдельно взятого участника рынка. Ведение дневника трейдера сегодня упрощено наличием десятков программ-органайзеров. Нет ни одной операционной системы без штатного средства ведения заметок, среди ПО выделяется Evernote, продукты Lotus и их аналоги.
Однако, старые трейдеры рекомендуют использовать в качестве органайзера обыкновенный студенческий отрывной перекидной блокнот в клеточку на пружине, либо скетчбук для рисования (но его все же желательно разлиновать под себя). Записи от руки дополнительно тренируют память, ведь на Форексе необходимо помнить массу цифр и фактов. Способ, конечно, не подходит лицам с дисграфией и просто утерявшим почерк в процессе работы на компьютере.
Рисунок 3. Примерно так может выглядеть электронный журнал записи сделок
Вне зависимости от способа нотации, минимальный набор информации по каждой сделке таков:
Исходя из вышеописанного, основные правила риск-менеджмента можно сформулировать так:
Рисунок 4. Трейдинг очень похож на игру в дженгу. Выигрывает наиболее терпеливый, аккуратный и сосредоточенный
Перечисленные рекомендации справедливы как для новичков, так и для трейдеров со стажем. Иногда опыт дает иллюзию всемогущества и абсолютного понимания… до первого биржевого краха.
Форекс – не рулетка. Элемент везения в нем присутствует всегда, но в основном истории успешных операций складываются из личных умений трейдера и его способности делать правильные выводы из ситуации. Риск, по традиции, считается благородным делом, но в условиях купли-продажи валюты слишком многое зависит от объективного состояния экономики и биржевых новостей. На роль этих факторов трейдер не может повлиять сам. Остаточная успешная стратегия того, как управлять рисками при торговле, состоит в понимании собственных уязвимостей и необходимости постепенного улучшения финансового положения.
Если вам необходимо выполнить обмен Перфект Мани на Приват24, рекомендуется выбирать надежного исполнителя через проверенные…
Успешная торговля на Форекс (Forex, Foreign Exchange — "зарубежный обмен") невозможна без хорошего брокера. Новички…
Для торговли бинарными опционами очень важно найти достойную и проверенную компанию, которая поддерживает свою репутацию…
Советы, как правило, никто не любит. Принято считать, что советы, особенно непрошенные, «бьют» по нашей…
Что такое протокол AnySwap AnySwap — это полностью децентрализованный протокол обмена токенов из разных блокчейнов…
CoinList представляет собой универсальную платформу для запуска криптопроектов. Спектр её функций весьма разнообразен, однако основная…