Рынок Форекс – крупнейший в мире, его ежедневный оборот давно превышает $1 млрд. Примерно 1/100 часть рынка приходится на торговлю фьючерсами, и доля контрактов в этом сегменте постоянно растет. Специфика торговли этими инструментами такова, что наилучшего финансового результата можно достичь только, извлекая выгоду из разницы в курсовой стоимости деривативов. Чтобы купить валютные фьючерсы на максимально выгодных условиях, нужно знать особенности заключения контрактов и уметь выбрать тот финансовый инструмент, который позволит реализовать выбранную стратегию наилучшим образом.
Понятие фьючерсного (будущего) контракта впервые было применено в деловом обороте в середине XIX века в США. Поначалу оно использовалось исключительно в сфере сельского хозяйства, поскольку в этой отрасли экономики всегда присутствовала неопределенность относительно размеров будущего урожая зерна или овощей. Фермерам того времени сложно было понять, какой удастся получить урожай, достаточен ли будет спрос, чтобы продать выращенную продукцию по достойной цене.
Чтобы справиться с неопределенностью в этом сегменте рынка, в биржевой оборот была введена практика достижения предварительных договоренностей о реализации товара по цене, устраивающей обе стороны договора. Первые фьючерсы описывались в терминах стандартного срочного биржевого контракта на покупку либо продажу сельхозпродукции в установленный срок по оговоренной цене. Постепенно сформировалась главная суть фьючерса – одинаковая защита продавцов и покупателей от наступления форс-мажорных обстоятельств, возможность для обоих заключить сделку на заранее известных условиях.
Валютные фьючерсы – это высокорисковые финансовые инструменты, поскольку на стоимость каждого актива влияют десятки разнонаправленных факторов. Несмотря на обилие прогнозов, даже самый незначительный форс-мажор способен в корне изменить ситуацию на рынке и привести к серьезному пересмотру цены актива.
Главные особенности фьючерсов в сопоставлении с прочими биржевыми контрактами:
Фьючерсы обладают повышенной ликвидностью благодаря четким и недвусмысленным условиям сделки, известным обеим сторонам контракта. В условиях высокой неопределенности относительно будущей цены актива это свойство гарантирует постоянное внимание к нему со стороны инвесторов. В то же время, последний фактор способствует массовым спекуляциям в этом сегменте рынка, приводящим к тому, что истинная стоимость контракта может в несколько раз отличаться от цены, по которой он продается.
Действия участников форексного и фьючерсного рынка похожи: в обоих случаях игрокам приходится использовать фундаментальный и технический анализы, изучать индикаторы рынка, графики котировок, держать руку на пульсе финансовых новостей. Но торговля фьючерсами имеет ряд особенностей:
Валютные контракты — это старейший инструмент биржевой торговли. Он появился в то время, когда котировки любой валюты были привязаны к «золотым» запасам стран. Со временем развитие финансового рынка привело к появлению фьючерсов на остальные деривативы: казначейские векселя, государственные облигации, индексы акций, иные производные финансовые инструменты.
В торговле валютными фьючерсами можно выделить два условных направления:
В зависимости от того, что происходит в ходе сделки – обмен денежными знаками или переход права собственности на товары – фьючерсы можно классифицировать по этому признаку на заключенные между кредитором и инвестором либо между экспортером и импортером.
Однако наиболее удобной, а потому распространенной является деление контрактов по сути сделки. Здесь различают:
Третьей стороной по сделке всегда выступает биржа либо клиринговая палата, являющаяся гарантом жесткого соблюдения и своевременного исполнения условий договора.
Заключение фьючерсных контрактов по сырьевым активам, помимо получения профита на спекуляциях ими, преследует цель минимизации риска. Поэтому для валютных фьючерсов актуальным становится хеджирование, представляющее собой стратегию минимизации рисков по сделкам. Если трейдер хочет зафиксировать размер прибыли, ему достаточно приобрести соответствующий контракт на желаемую сумму.
При торговле на бирже игрокам нередко приходится выбирать между возможностью заключения форвардных или фьючерсных контрактов. Несмотря на кажущееся сходство, эти деривативы имеют ряд существенных различий:
В термине спекуляция нет ничего плохого: фактически он означает стратегию извлечения прибыли за счет игры на курсовых разницах производных финансовых инструментов. Поскольку валютные фьючерсы – это, по сути, деривативы, какие бы специфические условия не содержал контракт, торговля им имеет как положительные, так и отрицательные стороны.
Торговые стратегии, применяемые на этом рынке, мало чем отличаются от тех, с которыми трейдеры выходят на сырьевые и фондовые площадки. В основе большинства прибыльных методов лежит анализ по правилам Фибоначчи или Гана, стандартный теханализ или другие стратегии.
К преимуществам можно отнести небольшой спред, невысокие затраты на проведение транзакций, леверидж в размере от $500 за контракт. Для многих весомым плюсом становится возможность оперативного получения необходимого кредитного плеча, чего практически лишены игроки спот-рынка, торгующие базовыми активами.
Среди недостатков – необходимость располагать солидным капиталом, фиксированное время для заключения сделок, необходимость внесения торговых взносов по распоряжению Национальной фьючерсной ассоциации.
Если рассматривать фьючерсы на валютные пары более детально, то можно заметить, что данный дериватив дает больше возможностей для получения дохода. При этом он более удобен, поскольку условия контрактов стандартизированы.
Немаловажно, что данный инструмент позволяет диверсифицировать вложения, избегая, тем самым, значимых потерь при просадках какой-либо валюты.
При грамотной торговле на бирже валют фьючерсы могут поспорить по прибыльности с другими популярными на Форексе базовыми активами. Опытные трейдеры, которые уже давно сделали это открытие, всегда держат в запасе один-два десятка контрактов с разными сроками исполнения. Такая методика позволяет защититься от постоянных колебаний рынка и компенсировать потери по одной сделке весомыми прибылями по остальным фьючерсам.
Единственное ограничение, сдерживающее этот сектор, связано с отсутствием единой торговой площадки. Здесь трейдер мог бы заключать сделки в любой удобный для него момент, получая при этом необходимую для качественного технического анализа информацию.
Если вам необходимо выполнить обмен Перфект Мани на Приват24, рекомендуется выбирать надежного исполнителя через проверенные…
Успешная торговля на Форекс (Forex, Foreign Exchange — "зарубежный обмен") невозможна без хорошего брокера. Новички…
Для торговли бинарными опционами очень важно найти достойную и проверенную компанию, которая поддерживает свою репутацию…
Советы, как правило, никто не любит. Принято считать, что советы, особенно непрошенные, «бьют» по нашей…
Что такое протокол AnySwap AnySwap — это полностью децентрализованный протокол обмена токенов из разных блокчейнов…
CoinList представляет собой универсальную платформу для запуска криптопроектов. Спектр её функций весьма разнообразен, однако основная…