Трейдинг портал » ETF » Инвестирование в ETF (SPY): основные привлекательные стороны

Инвестирование в ETF (SPY): основные привлекательные стороны

Инвестирование в ETF (SPY): основные привлекательные стороны

Первый торгуемый на бирже фонд (ETF) запустила компания State Street Global Advisors в 1993 году с введением тикера SPDR.

С тех пор ETF продолжают расти в популярности и быстрыми темпами собирать разные активы.

Самый простой способ разобраться в ETF – это представить их как паевые инвестиционные фонды, которые торгуются как акции.

Эта торговая характеристика является одной из многих особенностей, которые делают ETF настолько привлекательными, особенно для профессиональных инвесторов и активных трейдеров-одиночек.

Преимущества торговли аналогично акциям

Самый простой способ подчеркнуть преимущества, которые дают возможность торговать так же, как акциями, – сравнить ETF с паевыми инвестиционными фондами.

Цена паевого инвестиционного фонда устанавливается один раз в день, перед закрытием торгов.

Все, кто приобретает фонд в один и тот же день, платит одинаковую цену, независимо от времени суток, в которое была совершена покупка.

Но, как и традиционными акциями и облигациями, ETF можно торговать внутри дня, что даёт спекулятивным инвесторам возможность делать ставки на направление краткосрочных движений рынка через единственный актив.

Например, если S&P 500 в течение дня демонстрирует резкий рост цен, инвесторы могут воспользоваться этим всплеском – купить ETF, который отражает этот индекс (например, SPDR), подержать его в течение нескольких часов, пока цена растёт, а затем продать с прибылью до закрытия торгов.

Инвесторы паевых фондов, которые отражают S&P 500, не имеют такой возможности.

По характеру того, как ведётся торговля, паевой инвестиционный фонд не позволяет инвесторам-спекулянтам воспользоваться дневными колебаниями входящих в него ценных бумаг.

Качества ETF, делающие их похожими на акции, позволяют активному инвестору не только торговать ими внутри дня.

В отличие от паевых инвестиционных фондов, ETF также могут использоваться для спекулятивных торговых стратегий, таких как шорт-селлинг и маржинальная торговля.

Короче говоря, ETF позволяют инвесторам торговать целым рынком, как одной акцией.

Низкие коэффициенты затрат

Все мы любим экономить деньги, в особенности инвесторы, которые вкладывают свои сбережения в инвестиционные портфели.

Помогая инвесторам экономить деньги, ETF проявляют себя особенно хорошо.

Они имеют все преимущества, которые ассоциируются с индексными фондами, такие как низкий уровень риска и широкая диверсификация.

Кроме того, ETF стоят меньше. Комиссии в паевых инвестиционных фондах могут варьироваться от 0,01% до 10% и выше, в то время как коэффициенты затрат ETF обычно не превышают значений от 1,10% до 1,25%.

Однако имейте в виду, что ETF торгуются через брокерские фирмы, которые взимают комиссию за транзакции.

Чтобы комиссионные не свели на нет выгоду от низких коэффициентов затрат, ищите брокеров с низкими сборами (у которых сделки менее 10$ не являются редкостью) и инвестируйте суммы, кратные 1000$ и более.

ETF также имеют смысл для долгосрочного инвестора, который может сделать разовое крупное капиталовложение и спокойно ждать результата.

Диверсификация

ETF бывают полезны, когда инвестор хочет создать диверсифицированный портфель.

Существуют сотни ETF, и они охватывают все основные индексы (от Dow Jones, S&P, Nasdaq) и секторы фондового рынка (акции с большой капитализацией, акции с низкой капитализацией, акции растущих компаний, стоимостные акции).

Читайте также Преимущества и недостатки ETF

Существуют международные ETF, региональные ETF (Европа, Тихоокеанский регион, развивающиеся рынки) и ETF конкретных стран (Япония, Австралия, Великобритания).

Специализированные ETF охватывают конкретные отрасли (технология, биотехнология, энергетика) и рыночные ниши (REIT, золото).

ETF также охватывают другие классы активов, например, ценные бумаги с фиксированным доходом.

Хотя ETF предлагают мало вариантов в сфере активов с фиксированной доходностью, вариантов всё равно много, включая ETF, состоящие из долгосрочных облигаций, среднесрочных облигаций и краткосрочных облигаций.

ETF с фиксированным доходом обычно выбираются с учётом прибыли от дивидендов, хотя некоторые ETF на акции также выплачивают дивиденды.

Эти выплаты могут зачисляться на брокерский счёт или реинвестироваться.

Если вы инвестируете в ETF, выплачивающие дивиденды, не забудьте проверить комиссии перед тем, как решите эти дивиденды реинвестировать.

Некоторые фирмы предлагают бесплатное реинвестирование дивидендов, в то время как берут за это плату.

Исследования показали, что распределение активов является основным фактором, от которого зависит доходность инвестиций, и ETF являются удобным способом собрать портфель, который отвечает определённым потребностям инвесторов в этом плане.

Например, инвестор, который хочет вложить 80% в акции и 20% в облигации, может легко создать такой портфель с помощью ETF.

Этот инвестор может добиться ещё большей диверсификации, разделив свой портфель на растущие акции с высокой и стоимостные с низкой капитализацией, а долю облигаций – на среднесрочные и краткосрочные облигации.

С другой стороны, вы легко можете создать портфель акций и облигаций в соотношении 80/20, в который будут входить как ETF, отслеживающие долгосрочные облигации, так и те, что отслеживают REIT.

Большое количество доступных ETF позволяет инвесторам быстро и легко собрать диверсифицированный портфель по любой модели распределения активов.

Читайте также Стоит ли инвестировать в ETF или индексные фонды?

Налоговая эффективность

ETF являются фаворитом среди инвесторов, для которых важны вопросы, связанные с налогами, потому что портфели, которые представляют ETF, ещё более эффективны с точки зрения налогообложения, чем индексные фонды.

Помимо низкой оборачиваемости, что является преимуществом индексов, уникальная структура ETF позволяет инвесторам, торгующим с большими объёмами (как правило, это институциональные инвесторы), погашать их в натуральной форме.

Это означает, что инвестор, торгующий большими объёмами ETF, может выкупать их за акции, которые отслеживаются этим фондом.

Это соглашение минимизирует выплаты налогов для инвестора, который обменивает ETF, так как большинство налогов можно до тех пор, пока инвестиции не будут окончательно проданы.

Кроме того, вы можете выбрать ETF, где нет больших распределений прироста капитала или выплат дивидендов (из-за определённых видов акций, которые они отслеживают).

Итог

Причины популярности ETF легко понять. Связанные с ними расходы невысоки, и портфели получаются гибкими и эффективными с точки зрения налогообложения.

Толчок к расширению сферы торгуемых на бирже фондов исходит, в основном, от профессиональных инвесторов и активных трейдеров.

Инвесторам, интересующимся фондами с пассивным управлением и регулярно делающим относительно небольшие инвестиции, лучше придерживаться традиционных индексных паевых инвестиционных фондов.

Брокерские комиссии, связанные с транзакциями по ETF, сделают их слишком дорогими для людей, которые находятся на этапе накопления инвестиций.

Возможно вам также будет интересно прочитать статьи

Сравнение опционов на ETF и индексных опционов

Хеджирование рисков изменения курса с помощью валютных ETF

Инвестиции в ETF могут быть безопасными, если использовать их правильно

Поделиться с друзьями:

Читайте также:

Прогноз по сырой нефти: “медвежий” сетап на ближайшую перспективу, “бычий” прогноз на среднесрочную перспективу

Цена нефти завершила прошлую неделю с отрицательными показателями, поскольку опасения по поводу роста числа заражений ...

Лучшие активы для торговли на финансовых рынках весной 2021 года

В статье представлен обзор прибыльных активов на весенний период 2021 года. Рекомендованным брокером для торговли ...

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.